在宋鴻兵眼中，這是一場(chǎng)新的貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)?！盁o論如何，呼之欲出的第三輪量化寬松貨幣政策對(duì)全球貨幣市場(chǎng)而言都是一種新的絞殺。”8月6日，正在香山閉關(guān)創(chuàng)作《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)4》的環(huán)球財(cái)經(jīng)研究院院長(zhǎng)、《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》作者宋鴻兵接受北京晨報(bào)（微博）專訪時(shí)說。
他的新書的主題正是如火如荼的美債危機(jī)，他要“從各國(guó)應(yīng)對(duì)美元危機(jī)的歷史經(jīng)驗(yàn)中撥云見日，尋找中國(guó)和其他國(guó)家的出路”。不過，最近他的寫作不斷被來訪的媒體打斷，“都是美債惹的禍?！彼硒櫛f。
“美國(guó)政府不到最后一刻不拍板是為了向全世界展現(xiàn)內(nèi)心的糾結(jié)”
“美國(guó)國(guó)會(huì)在最后一刻達(dá)成協(xié)議實(shí)際是一出政治雙面秀?！彼硒櫛硎?，美國(guó)政府不到最后一刻不拍板就是為了向全世界人民展現(xiàn)內(nèi)心的糾結(jié)，釋放出決心以實(shí)際行動(dòng)改善赤字的信息，讓國(guó)際投資者不要對(duì)美元喪失信心，“所以要把這出戲演得逼真，越逼真越好，為此，總統(tǒng)不惜與國(guó)會(huì)兩黨拍桌子、打板凳”。用宋鴻兵的話來說，這次美國(guó)國(guó)債上限問題的演變，就好像“在看好萊塢的一出大戲，不到最后一分鐘，你不知道英雄到底能不能活下來”。
而對(duì)于標(biāo)普下調(diào)美國(guó)主權(quán)信用評(píng)級(jí)，國(guó)際分析人士普遍指出，美國(guó)喪失“3A”評(píng)級(jí)的時(shí)間點(diǎn)非常糟糕正值市場(chǎng)信心脆弱之際，將再次引發(fā)世界對(duì)美債危機(jī)的擔(dān)憂。不過宋鴻兵卻認(rèn)為，短期的影響并沒有那么糟糕。“標(biāo)普下調(diào)美國(guó)主權(quán)信用評(píng)級(jí)，是對(duì)美國(guó)國(guó)會(huì)兩黨分階段上調(diào)上限的不滿意和對(duì)未來美國(guó)財(cái)政赤字的警告?！彼硒櫛J(rèn)為，未必會(huì)對(duì)美國(guó)有太大影響，也不意味著美國(guó)融資成本會(huì)上升?！俺钟忻涝娜瞬煌顿Y美國(guó)國(guó)債其實(shí)是沒有出路的”，因?yàn)槊涝鳛槿蚧鶞?zhǔn)貨幣的地位仍未改變。
“美國(guó)債務(wù)危機(jī)暴露出的問題將徹底葬送美元體系”
“從長(zhǎng)遠(yuǎn)來看，美國(guó)債務(wù)危機(jī)暴露出的問題將徹底葬送美元體系?！彼硒櫛J(rèn)為，美國(guó)國(guó)債作為全球貨幣儲(chǔ)備資產(chǎn)，這個(gè)制度本身的設(shè)計(jì)一定會(huì)導(dǎo)致美元體系的崩潰。這是邏輯上的必然，沒有辦法通過美國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)來擺脫，“美元體系的崩潰是遲早的事情，而不是會(huì)不會(huì)的事情”。
“一個(gè)國(guó)家以國(guó)債作為全球貨幣的基準(zhǔn)，全球貿(mào)易在發(fā)展，勢(shì)必要求美國(guó)不斷向全球提供貨幣儲(chǔ)備資產(chǎn)。但國(guó)債不能無限膨脹，因?yàn)槟愕呢?cái)政收入是有限的?！彼硒櫛硎荆绹?guó)國(guó)債增長(zhǎng)的無限性和財(cái)政收入增長(zhǎng)的有限性形成了內(nèi)在的矛盾，而這種矛盾最終會(huì)走向崩潰。
在宋鴻兵看來，美國(guó)國(guó)債的上限問題會(huì)再現(xiàn)并逐步激化。美國(guó)現(xiàn)在的貨幣危機(jī)和財(cái)政赤字問題非但不會(huì)消失，還會(huì)與日俱增，“直到有一天大家意識(shí)到，美國(guó)國(guó)債將無法承擔(dān)世界貨幣儲(chǔ)備資格，那時(shí)候?qū)l(fā)生根本性的貨幣制度改革，將以重大的美元危機(jī)作為改革的契機(jī)”。
“QE3是對(duì)全球貨幣市場(chǎng)的新一輪絞殺”
美國(guó)現(xiàn)在的貨幣危機(jī)和財(cái)政赤字問題讓第三輪量化寬松貨幣政策（QE3）呼之欲出，在宋鴻兵看來，除了推出QE3外，美國(guó)政府別無選擇，“不推出QE3,美國(guó)經(jīng)濟(jì)很快會(huì)衰退，明年是大選年，奧巴馬會(huì)施壓讓國(guó)會(huì)推出QE3”。
QE3的后果也是顯而易見的?！癚E3將再度讓美元大幅度流出美國(guó)，全球其他貨幣被迫升值，并推高全球大宗商品價(jià)格。對(duì)中國(guó)而言，將再現(xiàn)QE2的效果，包括輸入性通脹壓力增加、出口受影響等”。
一切都在按宋鴻兵在《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》中預(yù)想的那樣發(fā)展。8月3日起，瑞士和日本相繼出手干預(yù)匯市，防止本國(guó)貨幣被動(dòng)升值。而此前，由于美元持續(xù)走軟威脅到出口，韓國(guó)、新加坡、巴西等都采取了匯市干預(yù)措施，不少分析人士認(rèn)為一場(chǎng)新的貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)已經(jīng)悄然打響。
宋鴻兵認(rèn)為，這場(chǎng)新的貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)的走向取決于美國(guó)第三輪量化寬松貨幣政策的“量”，而無論這個(gè)量是否超過第二輪，對(duì)全球貨幣市場(chǎng)而言，都是一種新的絞殺。
“大家都希望通過貨幣這種手段把自己的損失降到最低，把債務(wù)轉(zhuǎn)嫁給別人”
美國(guó)現(xiàn)在的貨幣危機(jī)和財(cái)政赤字問題引發(fā)了對(duì)全球經(jīng)濟(jì)二次探底的擔(dān)憂。而在宋鴻兵看來，自2008年起的經(jīng)濟(jì)危機(jī)仍未過去，只不過主權(quán)信用危機(jī)取代了金融機(jī)構(gòu)的危機(jī)。
宋鴻兵對(duì)北京晨報(bào)記者表示，QE3充其量只能延緩危機(jī)爆發(fā)的時(shí)間，使得危機(jī)的規(guī)模和烈度進(jìn)一步提高?！按蠹叶枷Ｍㄟ^貨幣這種手段把自己的損失降到最低，把自己的債務(wù)負(fù)擔(dān)轉(zhuǎn)嫁給別人”。
在宋鴻兵看來，2008年是金融機(jī)構(gòu)的危機(jī)，現(xiàn)在則是主權(quán)信用危機(jī)，“貨幣危機(jī)和金融危機(jī)的最大差別是金融危機(jī)爆發(fā)時(shí)，政府可以通過印鈔票來解決，而當(dāng)政府印鈔票這個(gè)行為本身出問題后，是沒有更好的辦法來解決的”。
所以，一旦爆發(fā)主權(quán)信用危機(jī)特別是美國(guó)的主權(quán)信用危機(jī)，影響和沖擊力會(huì)比2008年更嚴(yán)重。“歐洲的主權(quán)信用危機(jī)還是小菜一碟，如果爆發(fā)在美國(guó)，對(duì)全球貨幣市場(chǎng)和金融市場(chǎng)的沖擊力巨大”。
“或者是中國(guó)的老百姓都在購(gòu)買黃金，或者央行在秘密購(gòu)買黃金”
宋鴻兵通過《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)》高呼“美國(guó)人通過美元來綁架全世界”，糟糕的是，事態(tài)的演變正越來越朝著宋鴻兵預(yù)估的方向發(fā)展。
宋鴻兵表示，情況只會(huì)越來越嚴(yán)重，一定會(huì)發(fā)生一場(chǎng)危機(jī)導(dǎo)致根本性的貨幣制度改革，“我們唯一不知道的是，美元危機(jī)什么時(shí)候爆發(fā)”。
事實(shí)上，隨著對(duì)美元風(fēng)險(xiǎn)擔(dān)憂的加劇，自2011年起，各國(guó)大力增加黃金儲(chǔ)備量。中國(guó)外匯儲(chǔ)備雖然冠居全球，但黃金儲(chǔ)備在世界只排到第六，為美國(guó)黃金儲(chǔ)備的八分之一。
宋鴻兵對(duì)此分析道，有兩種可能，一種是央行已經(jīng)從國(guó)內(nèi)購(gòu)買黃金，秘密增加黃金儲(chǔ)備。宋鴻兵表示，中國(guó)是黃金第一生產(chǎn)國(guó)，近年來中國(guó)黃金并沒有大量流出，“這說明，或者是中國(guó)老百姓在購(gòu)買黃金，或者是央行在秘密購(gòu)買黃金”。對(duì)于黃金能留在境內(nèi)，宋鴻兵很欣慰。
“還有一種可能，央行并沒有增加黃金儲(chǔ)備?！彼硒櫛硎?，“從我的理解來看，央行仍然認(rèn)為美國(guó)國(guó)債是一種更安全的資產(chǎn)，流動(dòng)性更高。他們不認(rèn)同黃金儲(chǔ)備的理念，不認(rèn)同黃金將成為未來主要貨幣儲(chǔ)備資產(chǎn)，如果他們堅(jiān)持這種觀點(diǎn)的話，最終為此買單的將是老百姓。”晨報(bào)記者 陳瓊