民族產(chǎn)業(yè)被外資并購(gòu)整合并非宿命
中國(guó)社會(huì)科學(xué)院 程恩富 張飛岸
近日，龍永圖先生在“2006中國(guó)企業(yè)創(chuàng)新高峰會(huì)”上提出“中國(guó)企業(yè)應(yīng)該爭(zhēng)取被國(guó)際整合”的觀點(diǎn)。他認(rèn)為，進(jìn)入21世紀(jì)以來(lái)，全球產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移明顯加速，這次大轉(zhuǎn)移不是整個(gè)產(chǎn)業(yè)的轉(zhuǎn)移，而是產(chǎn)業(yè)的某些環(huán)節(jié)的轉(zhuǎn)移，這就形成了連接世界各國(guó)的跨國(guó)生產(chǎn)鏈和跨國(guó)的供應(yīng)鏈，中國(guó)企業(yè)在這樣的戰(zhàn)略機(jī)遇期里，整合資源的能力比自身?yè)碛械馁Y源要重要的多。他強(qiáng)調(diào)，關(guān)于資源整合的效力，美國(guó)波音飛機(jī)值得一提，波音飛機(jī)的零部件是在全球70多個(gè)國(guó)家生產(chǎn)后于美國(guó)組裝，其在全世界的產(chǎn)業(yè)鏈條上串起了一支多國(guó)部隊(duì)?；诓ㄒ麸w機(jī)的案例，龍先生分析說(shuō)，我國(guó)企業(yè)要想成為多國(guó)部隊(duì)的首腦，要爭(zhēng)取先成為其成員。他認(rèn)為，中國(guó)的企業(yè)要想擁有這樣的整合能力，首先要經(jīng)歷被整合的階段。在這個(gè)階段大部分企業(yè)是被動(dòng)整合的，然后通過(guò)擁有尖端專利技術(shù)、國(guó)際資本品牌以及相當(dāng)大的市場(chǎng)份額，逐漸爭(zhēng)取成為國(guó)際產(chǎn)業(yè)鏈和供應(yīng)鏈當(dāng)中的龍頭。他還強(qiáng)調(diào)，我國(guó)目前還是發(fā)展中國(guó)家，在這個(gè)階段被動(dòng)整合是有國(guó)情基礎(chǔ)的。
龍永圖先生的觀點(diǎn)一經(jīng)提出，便遭到各方質(zhì)疑。其實(shí)，他此次提出“中國(guó)企業(yè)應(yīng)該爭(zhēng)取被國(guó)際整合”的觀點(diǎn)，是去年觀點(diǎn)的進(jìn)一步延伸。在去年8月22日舉行的花都汽車(chē)論壇上，龍先生曾和汽車(chē)行業(yè)老領(lǐng)導(dǎo)何光遠(yuǎn)副部長(zhǎng)就汽車(chē)行業(yè)是否應(yīng)該搞自主品牌、到底該如何搞自主品牌展開(kāi)過(guò)一場(chǎng)論戰(zhàn)。龍永圖先生當(dāng)時(shí)表示，中國(guó)不必刻意追求自主的汽車(chē)品牌，我們不能夠?yàn)樽灾髌放贫闶裁醋灾髌放?。?jīng)濟(jì)全球化的時(shí)代里面，汽車(chē)產(chǎn)業(yè)注定就是一個(gè)國(guó)際化的產(chǎn)業(yè)，因此，對(duì)自主發(fā)展要有全球化的視角，不管叫“翠花”還是“Lisa”，如果其中許多核心零部件和核心的技術(shù)都是在中國(guó)開(kāi)發(fā)在中國(guó)使用的，那么它叫什么名字就已經(jīng)不重要了，關(guān)鍵是在高起點(diǎn)的基礎(chǔ)上參與全球化的合作和競(jìng)爭(zhēng)。
通過(guò)以上兩次講演可以看出，龍先生對(duì)于全球化和跨國(guó)公司的發(fā)展道路的認(rèn)識(shí)有片面性。他經(jīng)常談到美國(guó)波音公司的全球產(chǎn)業(yè)鏈，認(rèn)為波音公司正是整合了全球的資源，在全球70多個(gè)國(guó)家生產(chǎn)其零部件，才擁有了客機(jī)制造業(yè)龍頭老大的位置，以此論證中國(guó)的企業(yè)不需要搞自主品牌，而只需用在跨國(guó)生產(chǎn)鏈中找準(zhǔn)自己的位置，爭(zhēng)取被跨國(guó)公司整合，就可以在未來(lái)的國(guó)際市場(chǎng)上贏得自己的利益。
一、國(guó)際案例印證了什么觀點(diǎn)？
龍永圖先生是我們尊重的有影響的退職官員，但他關(guān)于波音公司的發(fā)展案例并不能印證其“中國(guó)企業(yè)只有先被整合，才能整合別人”的觀點(diǎn)，因?yàn)椴](méi)有證明波音公司是先被別的公司整合，而后才發(fā)展到現(xiàn)在擁有自己獨(dú)立的知識(shí)產(chǎn)權(quán)和全球產(chǎn)業(yè)鏈的客機(jī)制造業(yè)的壟斷地位的。不僅波音公司不是，而且世界上幾乎所有擁有壟斷地位的跨國(guó)公司都不可能是被別的公司整合后，才取得現(xiàn)在整合別人的能力的。因?yàn)槿绻?dāng)初它們被別的公司整合成為跨國(guó)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)鏈上一個(gè)“打工仔”，那么，要繼續(xù)維持一個(gè)加工廠的地位還需費(fèi)盡心血，哪有時(shí)間和能力去研發(fā)占領(lǐng)行業(yè)制高點(diǎn)的尖端技術(shù)。沒(méi)有擁有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的核心技術(shù)和品牌效應(yīng)，又憑什么去整合別人呢？
可以繼續(xù)印證我們觀點(diǎn)的案例隨手可得。例一：1962年誕生于美國(guó)阿肯色州一個(gè)小鎮(zhèn)的沃爾瑪公司，最初只是一個(gè)原始總投入僅有兩萬(wàn)五千美元的小零售店。從一個(gè)小零售店發(fā)展到擁有近萬(wàn)家連鎖店，年總銷售額2500多億美元的全球跨國(guó)巨型企業(yè)，沃爾瑪神速發(fā)展的奇跡，不能不引起我們的深思。在沃爾瑪?shù)陌l(fā)展中，我們看不到以被并購(gòu)與合資手段來(lái)達(dá)到企業(yè)擴(kuò)張目標(biāo)的影子。在美國(guó)本土，沃爾瑪走“農(nóng)村包圍城市”的發(fā)展道路，通過(guò)自主研發(fā)，成為第一個(gè)發(fā)射衛(wèi)星定位物流配送系統(tǒng)的零售企業(yè)。如果僅靠零售，沃爾瑪并不能取得今天的驕人業(yè)績(jī)，它的成功，得益于它擁有一套以控制終端消費(fèi)為戰(zhàn)略的物流供應(yīng)鏈系統(tǒng)。這個(gè)系統(tǒng)使沃爾瑪能夠以最快的速度在世界各地配送商品，從中獲取巨大商業(yè)利潤(rùn)。這個(gè)擁有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的衛(wèi)星定位物流配送系統(tǒng)是沃爾瑪在零售業(yè)競(jìng)爭(zhēng)取勝的法寶。
例二：眾所周知，以計(jì)算機(jī)為核心的信息技術(shù)產(chǎn)品，其核心部件芯片的材料取自于用之不盡的礦沙（硅），小小的沙子附之于創(chuàng)新性的知識(shí)勞動(dòng)，就賣(mài)出高于其成本幾十倍、幾百倍的價(jià)值。計(jì)算機(jī)軟件是一個(gè)完全的知識(shí)產(chǎn)權(quán)創(chuàng)新產(chǎn)品，微軟公司在短短的時(shí)間里發(fā)展到雄踞世界500強(qiáng)企業(yè)的霸主地位，我們同樣看不到通過(guò)被并購(gòu)和整合而大發(fā)展的路徑和軌跡。
以上例證說(shuō)明，世界上一流的企業(yè)，一定是擁有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)和無(wú)可復(fù)制的核心技術(shù)的企業(yè)，而期望通過(guò)被跨國(guó)公司并購(gòu)而取得企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的觀點(diǎn)，必定是經(jīng)不起實(shí)踐檢驗(yàn)的幻象。
二、從“招商引資”到“招商選資”
龍永圖先生提出的中國(guó)企業(yè)應(yīng)爭(zhēng)取被外資整合的觀點(diǎn)并不是一種孤立的聲音，事實(shí)上他代表了很長(zhǎng)一段時(shí)間以來(lái)我們?cè)诶猛赓Y這一問(wèn)題上的一個(gè)認(rèn)識(shí)誤區(qū)。
改革開(kāi)放初期，我國(guó)曾經(jīng)歷過(guò)一段物品短缺、資金匱乏的時(shí)期，在發(fā)展經(jīng)濟(jì)資金不足的條件下，吸引外商投資一直被看成是解決國(guó)內(nèi)建設(shè)資金不足的重要途徑，有關(guān)部門(mén)和地方各級(jí)政府不惜通過(guò)實(shí)施眾多的優(yōu)惠政策，包括低價(jià)或免費(fèi)供地、減免稅收等方式來(lái)達(dá)到招商引資的目的。外資的大量進(jìn)入填補(bǔ)了過(guò)去國(guó)內(nèi)存在的巨大資金缺口，推動(dòng)中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，提供了就業(yè)機(jī)會(huì)，加快了發(fā)展市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)和國(guó)際化的進(jìn)程，并在一定程度上促進(jìn)了產(chǎn)業(yè)升級(jí)和技術(shù)創(chuàng)新。
不過(guò)，近年來(lái)洋商投資已經(jīng)不再滿足于合資與參股，而凸現(xiàn)獨(dú)資化、大型化和壟斷化等新動(dòng)向，且越來(lái)越多地采用“斬首式”并購(gòu)方式，其謀求企業(yè)和行業(yè)控制權(quán)的欲望逐步顯露。據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局分析，2000年以來(lái)，跨國(guó)公司直接并購(gòu)中國(guó)企業(yè)，尤其是行業(yè)龍頭企業(yè)的案例逐步增多?？鐕?guó)公司在中國(guó)并購(gòu)的目的，從過(guò)去單純通過(guò)參股分享中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的成果，逐漸向?qū)崿F(xiàn)公司全球戰(zhàn)略布局的意圖演變。因此，相當(dāng)多的外資并購(gòu)并非僅僅追求財(cái)務(wù)上的收益，更多的則是追求產(chǎn)業(yè)整合、技術(shù)獨(dú)占、品牌通吃、資源控制、壟斷地位、消滅現(xiàn)存和潛在競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手等。也正因?yàn)槿绱耍c改革開(kāi)放初期相比，現(xiàn)在的外資并購(gòu)在對(duì)象的選擇上往往傾向于具有技術(shù)壟斷（如機(jī)械行業(yè)）、區(qū)域市場(chǎng)壟斷（如水泥行業(yè)）、資源壟斷（如能源行業(yè)）、政策壟斷（如銀行業(yè)）等企業(yè)。
并購(gòu)動(dòng)機(jī)的變化形成了外資收購(gòu)戰(zhàn)略的變化。當(dāng)今，跨國(guó)公司對(duì)中國(guó)企業(yè)的收購(gòu)戰(zhàn)略在不斷調(diào)整新手法，“聯(lián)合并購(gòu)行動(dòng)”、“整體蠶食行動(dòng)”、“重點(diǎn)斬首行動(dòng)”、“全面打壓行動(dòng)”等，已經(jīng)形成對(duì)國(guó)有企業(yè)及民族品牌企業(yè)惡意并購(gòu)。去年以來(lái)，中央領(lǐng)導(dǎo)高度重視機(jī)械行業(yè)的外資并購(gòu)問(wèn)題。國(guó)家統(tǒng)計(jì)局原局長(zhǎng)李德水也強(qiáng)調(diào)，要謹(jǐn)慎對(duì)待壟斷性跨國(guó)并購(gòu)，如果聽(tīng)任跨國(guó)公司的惡意并購(gòu)自由發(fā)展，中國(guó)民族工業(yè)的自主品牌和創(chuàng)新能力將逐步消失，甚至作為建設(shè)創(chuàng)新型國(guó)家的主體——中國(guó)企業(yè)特別是一大批骨干企業(yè)也將不復(fù)存在。
如果聽(tīng)任國(guó)家多年培育的骨干企業(yè)被跨國(guó)公司吞并，我國(guó)產(chǎn)業(yè)的核心和關(guān)鍵部分被外資控制，國(guó)家將失去對(duì)工業(yè)和整個(gè)產(chǎn)業(yè)發(fā)展及技術(shù)進(jìn)步的主導(dǎo)權(quán)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)獨(dú)立和政治獨(dú)立的基礎(chǔ)將被逐漸弱化，中央大力倡導(dǎo)的統(tǒng)籌國(guó)內(nèi)發(fā)展與對(duì)外開(kāi)放、增強(qiáng)自主創(chuàng)新能力、振興裝備制造業(yè)等方針政策將失去前提。還有一個(gè)后果是，如果大多數(shù)“中國(guó)企業(yè)被國(guó)際整合”，將影響到我國(guó)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整和國(guó)家“十一五”規(guī)劃的實(shí)施，國(guó)家經(jīng)濟(jì)調(diào)控效果和經(jīng)濟(jì)安全均會(huì)受到牽制。
時(shí)至今日，我們應(yīng)該清醒地認(rèn)識(shí)到，引進(jìn)外資的目的是為了學(xué)習(xí)國(guó)外的先進(jìn)技術(shù)和管理經(jīng)驗(yàn)，是為了加快我國(guó)社會(huì)主義現(xiàn)代化的進(jìn)程，不是要使中國(guó)大多數(shù)企業(yè)成為跨國(guó)公司的加工廠，更不是為了放棄我國(guó)民族企業(yè)自主研發(fā)、自力更生的發(fā)展能力。如果引進(jìn)外資不僅沒(méi)有幫助我國(guó)企業(yè)實(shí)現(xiàn) “師夷長(zhǎng)技”、加速自主和自生發(fā)展的目標(biāo)，反而使失去了市場(chǎng)、資源、品牌和技術(shù)等對(duì)于民族工業(yè)而言彌足珍貴的東西，那么，引進(jìn)外資、外技和外牌的戰(zhàn)略和策略就發(fā)生了偏差。
在經(jīng)濟(jì)全球化背景下，深受新自由主義影響的流行觀點(diǎn)認(rèn)為，“民族產(chǎn)業(yè)”的概念已經(jīng)過(guò)時(shí)，不應(yīng)再?gòu)?qiáng)調(diào)發(fā)展本國(guó)的民族產(chǎn)業(yè)，而應(yīng)使 中國(guó)的企業(yè)納入發(fā)達(dá)國(guó)家跨國(guó)公司的國(guó)際生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)流程中去，依靠外國(guó)大公司提供的技術(shù)，專門(mén)從事跨國(guó)公司產(chǎn)品生產(chǎn)過(guò)程中的某些勞動(dòng)密集和資源密集的部分，從而使中國(guó)經(jīng)濟(jì)逐步變?yōu)榘l(fā)達(dá)國(guó)家跨國(guó)公司經(jīng)營(yíng)流程的某一部分。
正是在這種認(rèn)為民族工業(yè)已經(jīng)過(guò)時(shí)的流行觀點(diǎn)的誤導(dǎo)下，有些地區(qū)和部門(mén)“招商引資”而不“招商選資”，大搞國(guó)內(nèi)的無(wú)序競(jìng)爭(zhēng)，利用跨國(guó)公司消滅本國(guó)民族企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，甚至放任外資對(duì)我國(guó)戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)的惡意并購(gòu)。這種只知道賺錢(qián)，不知道自主發(fā)展，只注重眼前利益，不知道長(zhǎng)遠(yuǎn)利益的短視行為，已逐漸顯示出過(guò)度依賴外資的依附性危害。
三、發(fā)展“四控型”企業(yè)
與改革前期相比，今天中國(guó)的經(jīng)濟(jì)面臨的問(wèn)題已不是資金相對(duì)匱乏，而是資金相對(duì)過(guò)剩。據(jù)報(bào)道自20世紀(jì)90年代以來(lái)，我國(guó)的國(guó)際收支狀況發(fā)生了根本性扭轉(zhuǎn)。從經(jīng)常項(xiàng)目逆差、資本項(xiàng)目順差組合演變成經(jīng)常性項(xiàng)目和資本項(xiàng)目雙順差態(tài)勢(shì)，從2002年開(kāi)始，凈誤差與遺漏項(xiàng)也呈現(xiàn)貸方順差，三順差導(dǎo)致中國(guó)的外匯儲(chǔ)備大幅度增長(zhǎng)。以上種種跡象都說(shuō)明，目前中國(guó)的資金過(guò)剩，根本沒(méi)有必要不惜一切引進(jìn)外資。
19世紀(jì)下半期的德國(guó)、20世紀(jì)下半期的日本和韓國(guó)等跨越式發(fā)展的經(jīng)驗(yàn)都表明，一個(gè)落后國(guó)家的民族工業(yè)要想獲得長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展，必須在國(guó)家的科學(xué)保護(hù)下獲得自主研發(fā)核心技術(shù)和發(fā)展民族產(chǎn)業(yè)的機(jī)會(huì)。而自主研發(fā)是需要花費(fèi)時(shí)間和大量資金的。正是由于自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的研發(fā)過(guò)程和預(yù)期收益間存在一個(gè)不短的時(shí)間差，我國(guó)一些急功近利的專家才提出中國(guó)不需要搞自主研發(fā)，只需要在跨國(guó)公司的生產(chǎn)鏈上謀得一個(gè)打工的位置，中國(guó)應(yīng)該發(fā)揮勞動(dòng)力密集的比較優(yōu)勢(shì)專心發(fā)展加工業(yè)。至于大飛機(jī)等高科技產(chǎn)品，我們只要多生產(chǎn)褲子，拿錢(qián)換就可以了。這是一種非科學(xué)發(fā)展的理論和政策。
綜上所述，民族工業(yè)的發(fā)展對(duì)于一個(gè)國(guó)家而言有著舉足輕重的作用，建立自己的民族工業(yè)不能主要靠引進(jìn)外資和國(guó)際并購(gòu)，不能在發(fā)展戰(zhàn)略上滿足于做跨國(guó)公司的加工廠，只參與國(guó)際分工的底層活動(dòng)。我國(guó)必須大力倡導(dǎo)自主研發(fā)和自主發(fā)展的科學(xué)道路，應(yīng)在結(jié)合比較優(yōu)勢(shì)與競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的基礎(chǔ)上，大力發(fā)展控股、控技（尤其是核心技術(shù)）、“控牌（尤其是名牌）和控標(biāo)（技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)）”的“四控型”民族企業(yè)集團(tuán)和民族跨國(guó)公司，突出培育和發(fā)揮知識(shí)產(chǎn)權(quán)優(yōu)勢(shì)，早日真正打造出中國(guó)的世界工廠而非世界加工廠，從而盡快完成從貿(mào)易大國(guó)向貿(mào)易強(qiáng)國(guó)和經(jīng)濟(jì)大國(guó)向經(jīng)濟(jì)強(qiáng)國(guó)的轉(zhuǎn)型。
（程恩富系著名經(jīng)濟(jì)學(xué)家、中國(guó)社科院馬克思主義研究學(xué)部主任）
原載于《上海國(guó)資》2006年第10期）